金融投资与运营管理的融合之道 —— 访北京博海财聚张博然

（文/刘星宇）在经济全球化与科技飞速发展的浪潮下，金融投资行业正经历着深刻变革。如今，金融投资领域机遇与挑战并存，新兴技术如大数据、人工智能不断涌现，既为投资决策带来新机遇，也使市场更加复杂多变。在这一背景下，金融投资机构对运营管理的要求也日益提高，二者的有效结合成为行业发展关键。在此领域，张博然先生凭借卓越能力脱颖而出，担任北京博海财聚咨询顾问中心总经理，其发明的 “基于大数据分析的金融投资策略优化系统 V1.0” 更是备受关注，今天我们就来深入了解他的见解。

（张博然，著名金融投资与运营管理专家，现任北京博海财聚咨询顾问中心总经理及中国未来研究会企业家分会副秘书长）

记者：张博然先生，您好！非常感谢您能抽出时间接受我们的采访。首先，我们都知道金融投资领域一直是经济发展的重要板块，近年来发展迅速且竞争激烈，您能给我们分析一下当前金融投资行业的整体形势吗？

张博然：当前金融投资行业呈现出多元化、国际化和科技化的特点。从多元化来看，投资品种日益丰富，除了传统的股票、债券、基金，像私募股权、风险投资、金融衍生品等也愈发受到关注。国际化使得全球市场的联动性增强，国际形势、汇率波动等对国内金融投资的影响越来越大。科技化层面，大数据、人工智能等技术应用重塑投资模式，如量化投资兴起，同时也导致复杂性和不确定性增加，投资者面临严重信息过载问题，如何从海量信息中有效筛选有价值内容是一大挑战。

记者：在这样复杂的形势下，运营管理对于金融投资机构的重要性似乎愈发凸显了。您认为运营管理在金融投资中扮演着怎样的角色呢？

张博然：运营管理在金融投资中起着至关重要的作用，它是保障金融投资机构高效运转的基石。前端而言，优质运营管理可保障客户获取渠道畅通与客户服务质量，如精准市场推广和及时的客户咨询响应。在投资过程中，运营管理涉及到风险控制、流程优化等。合理的风险控制机制可以避免投资组合过度暴露在风险之下，而流程优化能减少交易成本和提高决策效率。后端的运营管理则关乎收益结算、报告生成等，这些环节直接影响投资者的体验和对机构的信任。

记者：您作为金融投资与运营管理的专家，是如何将这两方面的知识相结合的呢？

张博然：这是一个系统性的结合过程。在投资策略制定阶段，依据现代金融投资理论与模型深入剖析市场趋势，并运用诸如 DCF（现金流折现）、相对估值等方法精准评估资产价值。同时，从运营管理视角出发，依据资源规划与配置模型，综合考量人力资源规划、物力资源筹备以及财务资源安排，保障投资策略实施具备充足资源支持。例如，在决定投资某一新兴产业时，不仅要研究该产业的投资潜力，还要规划好运营团队的组建、资金的合理分配等。在投资执行过程中，依据金融投资的风险管理理论设置风险预警指标，同时通过运营管理手段来实时监控和调整。比如利用运营管理中的数据分析系统，及时发现投资组合偏离预期风险水平的情况，并根据金融投资策略的调整原则进行优化。在投资后的阶段，金融投资知识指导收益评估和资产再配置，运营管理则负责绩效评估和流程改进，两者相互反馈，持续优化整个投资运营体系。

记者：您创新性发明的软著成果 “基于大数据分析的金融投资策略优化系统 V1.0” 在金融投资领域引起了广泛关注。您能详细介绍一下这个系统是如何将金融投资和运营管理知识融合应用的吗？

张博然：这个系统是我多年研究的成果。从金融投资角度来看，它利用大数据分析技术对海量的金融市场数据进行挖掘，包括宏观经济数据、行业数据、企业财务数据等。通过多元复杂算法模型，如基于机器学习的聚类分析、回归模型等，评估不同资产的风险收益特征，为投资策略制定提供坚实数据支撑。以选股为例，可运用多因子模型更精准地筛选出价值被低估的股票，其中涉及的因子包括但不限于财务指标、市场情绪指标等。在运营管理方面，它优化了投资流程。系统可以自动执行一些常规的交易操作和风险监控任务，减少了人为操作的误差和延迟。同时，它能为运营团队提供全面的绩效分析报告，帮助管理者更好地评估投资经理的业绩，合理分配资源，调整运营策略。例如，根据系统对不同投资项目的收益和风险分析，我们可以决定是加大对某个项目的投入还是及时止损。

记者：您在金融投资和运营管理领域做出了很多卓越的贡献，您认为这些贡献对行业产生了怎样的影响呢？

张博然：一方面，我们的研究成果和实践经验为行业提供了新的思路和方法。以大数据分析系统为例，它促使更多的金融投资机构重视数据驱动的投资决策，推动了行业从传统经验型投资向科技型投资的转型。在运营管理上，我们强调的精细化管理模式也被不少同行借鉴，有助于提高整个行业的运营效率。另一方面，我们通过成功的案例，增强了投资者对金融投资行业的信心。在当前复杂的市场环境下，让投资者看到科学合理的金融投资与运营管理相结合可以实现稳定的收益，从而吸引更多的资金流入金融市场，促进金融行业的繁荣发展。

记者：您觉得当前金融投资和运营管理领域存在哪些痛点问题，您的方法是如何改善这些问题的呢？

张博然：当前行业的痛点问题不少。在金融投资领域，信息不对称和情绪驱动投资现象严重。很多投资者无法获取全面准确的信息，容易受到市场情绪的影响盲目跟风。在运营管理方面，流程繁琐、风险监控不及时是常见问题。

针对这些痛点，我们的方法从以下维度发挥改善作用。我们的大数据系统通过整合和分析大量信息，降低了信息不对称程度，同时基于理性的数据分析为投资者提供更客观的投资建议。我们优化了运营流程，通过系统实时监控风险，提高了风险应对的及时性。而且，行业内资源错配问题也比较突出，我们的方法通过精准的资源评估和配置，提高了资源利用效率，使资金流向更有价值的投资项目。

记者：最后，您如何看待现如今的金融投资和运营管理领域的发展趋势呢？

张博然：未来，金融投资和运营管理领域的融合会更加紧密。随着科技的不断进步，金融科技将成为行业发展的核心驱动力。智能化投资和精细化运营将是主流趋势。同时，监管也会越来越严格，这要求我们在追求投资收益和优化运营的同时，要更加注重合规性。另外，随着社会对可持续发展的重视，绿色金融投资和相应的运营管理模式也将迎来广阔的发展空间，我们需要积极探索如何在实现经济效益的同时，兼顾环境和社会效益。